Nemzetközi hírek

USA, Európa:

- Jelentős emelkedéssel korrigálták a múlt heti heves esést az amerikai tőzsdék, a kereskedés elejétől a végéig pozitív volt a hangulat (Dow +2,5%; S&P +2,9%; Nasdaq +3%). A befektetők Obama, elnök mai beszédére várnak a Kongresszus ülésén, ahol ismerteti a gazdaságösztönzési tervét.

- A Bloomberg szerint adócsökkentésekkel, infrastruktúrális beruházásokkal és az államoknak és önkormányzatoknak juttatott közvetlen pénzzel segítené Obama a munkaerőpiac fellendülését. Spekulációk szerint mintegy 300 milliárd dollárra rúghat az elnök gazdaságélénkítési programja, melyet tőzsdezárás után, keleti parti idő szerint 7 órakor (hazai idő szerint hajnali 1) tartott beszédében jelenthet be.

- A Federal Reserve Bézs könyve szerint az ország 12 Fed kerületéből többen lassult a gazdasági növekedés július második fele és augusztus 26 között, mivel a fogyasztók visszafogták költekezéseiket, továbbá a gyárak csökkentették termelésüket.

- A hangulaton javítottak a chicagói Fed elnökének szavai, miszerint a következő nyíltpiaci ülésen (szept. 20-21) jelentős monetáris élénkítési programon kell elgondolkodjon a Federal Reserve, és támadta a 2%-os inflációs cél bevezetésének tervét. A San Francisco-i Fed elnöke szerint pedig számos lehetőség áll a Fed rendelkezésére, hogy élénkítse a gazdaságot, részleteket azonban nem közölt.

- A részvények közül ismét a bankpapírok emelkedtek ki, ezúttal a pozitív irányba. Az S&P pénzügyi szektorindexe 4,8%-kal értékelődött fel. A Bank of America árfolyama 7%-kal nőtt, miután változásokat terveznek a legfelső menedzsmentben.

- A technológiai részvények is felülteljesítették a piacot. A Yahoo! árfolyama 5,4%-kal emelkedett, miután a cég elküldte vezérigazgatóját, és növekedésorientált stratégiaváltást tervez, hogy visszanyerje piaci részesedését. Az Nvidia 8,1%-kal növelte értékét, miután a menedzsment az elemzői konszenzusnál magasabb árbevétel prognózist tett közzé.

- Ma az Európai Központi Bank (EKB) dönt a kamatszintről. Változtatás nem várható, de a piac várja a nyilatkozatot, amiből kiderülhet a jövőbeli monetáris politika, illetve hogy esetlegesen beismeri-e a kormányzó tanács az elmúlt két kamatemelés nem megfelelő időzítését.

Olaj és arany

- Közel 4%-kal 89 dollár fölé drágult a WTI kőolaj ára tegnap. Jelenleg 89,6 dolláron kereskednek a nyersanyag hordójával. Felerősödött a mexikói öbölbeli trópusi vihar, amit korábban még egy ciklon gyengített, és ezúttal fenyegeti az öbölbeli kőolaj kitermelést.

- Az Amerikai Energiahivatal (DOE) a szokásos szerda helyett ma publikálja a készletadatokat, a hétfői amerikai ünnepnap miatt. Az elemzők 2 millió hordós csökkenésre számítanak a kőolajkészletekben, benzin terén pedig 1,4 millió hordós szűkülést várnak.

- Az arany ára nagymértékben, 3,1%-kal csökkent a tegnapi piaci optimizmusban. Jelenleg 1.835 dolláron kereskednek a nemesfém unciájával.

Távol-Kelet:

- Nap közben elbizonytalanodtak az ázsiai indexek (Nikkei +0,3%, Shanghai +0,1%, Hang Seng -0,6%, Kospi +0,7%, All Ordinaries +0,0%).

- Rontottak a hangulaton a ma megjelent makroadatok: Japánban a géprendelések száma havi szinten a várt 3,9% helyett 8,2%-kal esett vissza, a folyó fizetési mérleg pedig a várt 990 milliárd helyett csak 750 milliárdos többletet mutatott. Egy gazdasági szentiment index pedig ahelyett, hogy 52,6-ról 54,3-ra nőtt volna, 47,3-ra csökkent. Ausztráliában az alkalmazottak száma 10.700-as bővülés helyett 9.700-zal csökkent, a munkanélküliségi ráta pedig a várt stagnálás (5,1%) helyett 5,3%-ra nőtt. Ma az elmúlt húsz év legnagyobb sztrájkját tartják Sydney-ben. Közalkalmazottak (tanárok, tűzoltók, rendőrök stb.) követelnek magasabb béreket és tiltakoznak az elbocsátások ellen.

- Gyengélkedtek a bankrészvények (ICBC -1,2%, China Merchants Bank -1,1%). Az HSBC-nek (+0,2%) sikerült a trenddel szemben haladnia, miután bejelentette, hogy 3 ezer alkalmazottját bocsátja el.

Devizák:

- Tegnap visszapattant az 1,398-as támaszról, és gyengült a dollár az euróval szemben. Az 1,41-es zárást követően a reggeli kereskedésben enyhe dollárerősödés látható.

- A japán fizetőeszköz lepattant a 77,8-as támaszról, és 77,3-ig erősödött a jen. Folytatódhat az USD/JPY devizakereszt csökkenése a 76,25-ös támaszig.

- A forint sokat erősödött a tegnapi kereskedés után, és újra 275 forint közelébe csökkent az árfolyam.

Határidős piacok:

- Mínuszban tartózkodnak az amerikai határidős részvényindexek ma reggel. A vártnál magasabb ausztráliai munkanélküliség, és a várható kínai kamatemelés elbizonytalanította a befektetőket. Obama beszéde hozhat megnyugvást a piacokon, bár a várakozásokba már beépült a 300 milliárd dolláros fiskális stimulus.

Erste kommentár

Már előre ittak a piacok az Obama beszédre. A kongresszusi meghallgatáson, amely itteni idő szerint éjjel lesz, az elnök 300 Mrd dolláros csomagot jelenthet be, amelyben adócsökkentés és munkapiaci aktivitás fokozására irányuló lépések is lehetnek. A tegnapi gyengébb információk az amerikai gazdasági kilátásokról, amely a Fed „bézs könyvében" jelent meg, azt erősítették meg, hogy további stimulusokra kell számítani. Ennek örültek a befektetők, de közben a kereskedési csatornák tetejére, illetve ellenállási szintekhez érkezett több instrumentum. Így a mai napon még ha talán picit is, de újra a medve lehet inkább az úr a piacon.